کاربرد DFA در طراحی برنامه‌های اتکایی موسسات بیمه‌

چکیده 
 در سال‌های اخیر، صنعت بیمه اتکایی با چالش‌های متعددی ناشی از جهانی‌سازی، تغییرات اقلیمی، بلایای طبیعی و نوسانات شدید مالی روبه‌رو شده است. این شرایط پیچیده نشان داده‌اند که مدل‌های سنتی تحلیل ریسک دیگر کارایی لازم را ندارند و نیاز به رویکردهای پیشرفته‌تر نظیر تحلیل مالی پویا (Dynamic Financial      Analysis – DFA) به‌طور جدی احساس می‌شود. DFA با شبیه‌سازی مبتنی بر سناریو و در نظر گرفتن ریسک‌های بیمه‌ای، بازار، نقدینگی و سایر ریسک‌های مالی، ابزاری جامع برای ارزیابی توانگری مالی، طراحی قراردادهای اتکایی و بهینه‌سازی تصمیمات سرمایه‌گذاری فراهم می‌آورد.
این رویکرد علاوه بر کمک به مدیریت ریسک‌های عملیاتی و استراتژیک، نقش کلیدی در پاسخ‌گویی به الزامات نظارتی بین‌المللی نظیر Solvency II ایفا می‌کند. همچنین، قابلیت‌های DFA در تطبیق با استانداردهای حسابداری جدید نظیر IFRS 17  موجب تقویت پیوند میان تعهدات بیمه‌ای بلندمدت و دارایی‌های مالی در معرض ریسک می‌شود. از سوی دیگر، شبیه‌سازی رویدادهای فاجعه‌آمیز با احتمال وقوع پایین اما اثر مالی بالا، همچون زلزله یا طوفان‌های گرمسیری، ظرفیت DFA را در افزایش تاب‌آوری شرکت‌های بیمه‌گر اتکایی برجسته‌تر می‌سازد.
هدف این گزارش، بررسی کاربردهای اصلی DFA در صنعت بیمه اتکایی و تحلیل نقش آن در ارتقای تصمیم‌گیری‌های راهبردی است. به همین منظور، گزارش تلاش می‌کند به پرسش‌هایی درباره طراحی بهینه قراردادهای اتکایی، متغیرها و ورودی‌های کلیدی مدل، نقش تحلیل سناریو، ابزارهای شبیه‌سازی، و کاربرد DFA در مدیریت سرمایه و توانگری پاسخ دهد. نتایج پیش‌بینی‌شده نشان می‌دهند که پیاده‌سازی DFA می‌تواند موجب بهبود مدیریت ریسک، تخصیص بهینه سرمایه، و افزایش مقاومت مالی شرکت‌های بیمه‌گر اتکایی در شرایط عدم قطعیت شود.